Die Vonovia SE hat kürzlich zwei Anleiheemissionen in Fremdwährungen erfolgreich abgeschlossen. Im Einzelnen wurden eine Anleihe in britischen Pfund (GBP) im Volumen von 400 Millionen GBP, entsprechend etwa 460 Millionen Euro, sowie ein Bond in australischen Dollar (AUD) mit einem Emissionsvolumen von 300 Millionen AUD, äquivalent circa 185 Millionen Euro, platziert. Die Konditionen dieser Emissionen bewegen sich im Rahmen dessen, was für vergleichbare Anleihen im Euro-Raum für das Unternehmen angefallen wäre.
Die emittierten Anleihen tragen zu einer weiteren Diversifizierung der Finanzierungsquellen des Unternehmens bei. Beide Emissionen sind gegen Währungsrisiken abgesichert, um die Planbarkeit und Stabilität der Finanzen zu gewährleisten. Die Transaktion unterstreicht den strategischen Ansatz von Vonovia, die Zugänge zu internationalen Kapitalmärkten zu erweitern und die Investorenbasis auf globaler Ebene auszubauen.
Details der Emissionen
Der GBP-Bond weist eine Laufzeit von zwölf Jahren auf und war 1,9-fach überzeichnet, was auf ein signifikantes Interesse der Kapitalgeber hindeutet. Diese Emission markiert die zweite Anleiheplatzierung von Vonovia im angelsächsischen Kapitalmarkt. Die australische Emission, als zweiter „Kangaroo Bond“ des Unternehmens, hat eine Laufzeit von sieben Jahren und wurde 1,8-fach überzeichnet. Insgesamt erreichen die beiden Anleihen einen gewichteten Durchschnittszins von 4,4 Prozent in Euro und eine durchschnittliche Laufzeit von 10,6 Jahren.
Philip Grosse, Finanzvorstand der Vonovia SE, äußerte sich zu den Transaktionen. Er hob hervor, dass die erneuten internationalen Anleiheplatzierungen die Diversifizierung der Investorenbasis vorantreiben würden. Das gezeigte Interesse der Kapitalgeber in Europa und Australien bestätige die Attraktivität von Investments in Vonovia. Gemäß Herrn Grosse seien die Marktchancen optimal genutzt worden, und der Zugang zum globalen Anleihenmarkt werde als hervorragend bewertet, unterstützt durch stabile Investment-Grade-Ratings.
Strategische Finanzierung und Kreditwürdigkeit
Die systematische Erweiterung der Investorenbasis ist ein Kernbestandteil der Finanzierungsstrategie von Vonovia. Zu den national und international neu erschlossenen Kapitalmärkten zählen die Schweiz, Norwegen sowie nun auch Großbritannien und Australien. Die ausgewogene Finanzierungsstrategie des Unternehmens wird von führenden Kredit-Ratingagenturen wie Fitch, Moody’s, Scope und Standard & Poor’s anerkannt. Alle vier Ratings bestätigen die hohe Kreditwürdigkeit von Vonovia.
Die Erlöse aus diesen Emissionen sind primär für Refinanzierungen vorgesehen. Vonovia behält sich ferner das Recht vor, Teile der generierten Mittel zur Rückzahlung anderer bestehender Verbindlichkeiten einzusetzen. Dies erfolgt unter der Prämisse, dass dadurch das Fälligkeitsprofil nicht wesentlich negativ beeinflusst wird.
